Vontobel Fund - Global Active Bond

Fixed Income Boutique Flexible Bonds
ISIN
LU1112751067
Valor
25475955
Ticker
VFBGAIA
CUSIP
L967AM404
114,73
NAV
A 15 Jun 2026
0,99 %
Performance YTD
Desde el 31 Mayo 2026

Objetivo de inversión

Este fondo de bonos busca generar la mejor rentabilidad de inversión posible a lo largo de un ciclo económico completo, promoviendo características medioambientales o sociales y respetando la diversificación del riesgo.


Características principales

El fondo invierte en mercados desarrollados y emergentes, principalmente en bonos soberanos y corporativos de diversa calidad, con diferentes vencimientos y en varias divisas. El fondo busca promover características medioambientales o sociales.


Enfoque

Los experimentados especialistas del equipo de inversión estiman continuamente las condiciones del mercado y la evolución futura basándose en análisis macroeconómicos, técnicos y de valoración. De este modo, asignan los riesgos de tipo de interés, de crédito y de divisas tratando de captar las evoluciones rentables de los mercados y manteniendo baja la vulnerabilidad del fondo a los mercados desfavorables. A partir de un análisis detallado de los emisores, que incluye un análisis ESG (medioambiente, social, gobernanza) centrado en criterios medioambientales, seleccionan aquellos valores e instrumentos dentro del universo de inversión que más les convencen en términos de rendimiento y/o cobertura. El equipo adapta con flexibilidad la cartera para aprovechar las oportunidades atractivas que surjan.

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Todos los datos al 31 Mayo 2026 (a menos que se indique lo contrario)

Rentabilidad histórica (rentabilidad neta %)

Rentabilidad acumulada

1 mes YTD 1Y 3 años p.a. 5 años p.a. Desde lanzamiento
I EUR 0,5 % 0,7 % 4,9 % 6,6 % -1,1 % 14,4 %
Índice 0,5 % 0,0 % 1,6 % 2,4 % -1,0 % 6,8 %

Comportamiento en años de calendario

2025 2024 2023 2022 2021 2020 2019 2018 2017 2016
I EUR 5,7% 6,6% 7,0% -22,2% -1,2% 4,0% 8,1% 0,7% 0,5% 1,5%
Índice 2,7% 1,7% 4,7% -13,3% -2,2% 4,2% 5,1% -1,0% 1,1% 2,4%

Características de la cartera

Cartera Índice
Volatilidad 4,0 % 3,9 %
Ratio de Sharpe 0,8
Ratio de Información 2,9
Tracking error 1,4 %
Alfa de Jensen 4,1 %
Beta 0,9
Duración modificada 6,5 6,1
Rentabilidad hasta el vencimiento 4,1 % 3,7 %
Calificación media A- AA-
Medida de gestión activa (por pais, emisor, ISIN) 49 % / 84 % / 95 %
[sobre 3 años, anualizados]
Las rentabilidades pasadas no son garantía de rentabilidades actuales o futuras. Los datos de rendimiento no tienen en cuenta las comisiones ni costes que se cobran cuando se emiten o se reembolsan las participaciones del fondo, si procede. La rentabilidad del fondo puede fluctuar, por ejemplo, debido a variaciones de los tipos de cambio. El valor del capital invertido en el fondo puede aumentar o disminuir y no hay garantía de que la totalidad del capital invertido pueda ser recuperado.

Todos los datos al 15 Jun 2026 (a menos que se indique lo contrario)

Datos del fondo
Gestor de la cartera Gregor Kapferer/Kai Hirschlein
Domicilio del fondo Luxemburgo
Divisa del fondo EUR
Divisa de la clase de acciones EUR
Risk Level 4,00 (18 Mayo 2026)
Fin del ejercicio fiscal 31 Agosto
Índice Bloomberg Global Aggregate Index (EUR Hedged)
Fecha de lanzamiento de la clase de acciones 3 Oct 2014
Acumulación / Distribución Accumulating
Swing Pricing Justificado Yes
Clasificación SFDR artículo 8
Registro de los Fondos AT, CH, DE, ES, FI, FR, GB, IT, LI, LU, NL, NO, PT, SE, SG
Registro de las Clases de Acciones AT, CH, DE, ES, FI, FR, GB, IT, LI, LU, NL, NO, SE, SG
Información del Valor Activo Neto
Máximo desde el lanzamiento 123,58
Mínimo desde el lanzamiento 89,47
Volumen del fondo en millones EUR 225,21
Volumen de la clase de acciones, en millones EUR 38,06
Honorarios y gastos
Comisión de gestión 0.40%
Comisión de gestión máxima 0,43 %
Comisión por rentabilidad 20,00 %
TGT* 0,59 % (28 Feb 2026)
OCF 0,59 % (28 Feb 2026)
Luxembourg Taxe d Abonnement 0,01 %
Identificadores
ISIN LU1112751067
Ticker VFBGAIA
CUSIP L967AM404
Valor 25475955
Bloomberg VFBGAIA LX
WKN A143PL
Partes
Gestor de Inversiones Vontobel Asset Management AG, Zürich
Depositario State Street Bank International GmbH (Luxembourg Branch)
Sociedad gestora Vontobel Asset Management SA, Luxembourg
Agente Pagador suizo Bank Vontobel AG
Representante suizo Vontobel Fonds Services AG

Clases de acciones disponibles

Clase de acción Moneda ISIN Acum / Distrib Type Fecha de lanzamiento Comisión de gestión TGT*
A EUR LU1112750762 Distributing Retail 3 Oct 2014 0,80 % 1,03 % (28 Feb 2026)
AH (hedged) USD LU0035744662 Distributing Retail 25 Oct 1991 0,80 % 1,06 % (28 Feb 2026)
AH (hedged) CHF LU2702256913 Distributing Retail 29 Nov 2023 0,80 % 1,06 % (28 Feb 2026)
AHN (hedged) CHF LU2702256830 Distributing Retail 29 Nov 2023 0,40 % 0,66 % (28 Feb 2026)
AM USD LU2702256756 Distributing Retail 29 Nov 2023 1,20 % 1,43 % (28 Feb 2026)
AN EUR LU1683486226 Distributing Retail 11 Oct 2017 0,40 % 0,63 % (28 Feb 2026)
B EUR LU1112750929 Accumulating Retail 3 Oct 2014 0,80 % 1,03 % (28 Feb 2026)
C EUR LU1482063846 Accumulating Retail 8 Sep 2016 1,20 % 1,43 % (28 Feb 2026)
H (hedged) USD LU0035745552 Accumulating Retail 25 Oct 1991 0,80 % 1,06 % (28 Feb 2026)
H (hedged) CHF LU1181655199 Accumulating Retail 13 Feb 2015 0,80 % 1,06 % (28 Feb 2026)
HI (hedged) CHF LU2269201021 Accumulating Institutional 17 Dic 2020 0,40 % 0,62 % (28 Feb 2026)
HI (hedged) USD LU0278091383 Accumulating Institutional 25 Oct 1991 0,40 % 0,62 % (28 Feb 2026)
HN (hedged) CHF LU1683482159 Accumulating Retail 4 Oct 2017 0,40 % 0,66 % (28 Feb 2026)
HN (hedged) USD LU1683482076 Accumulating Retail 4 Oct 2017 0,40 % 0,66 % (28 Feb 2026)
HS (hedged) CHF LU3097912235 Accumulating Institutional 10 Sep 2025 0,00 % 0,22 % (28 Feb 2026)
I EUR LU1112751067 Accumulating Institutional 3 Oct 2014 0,40 % 0,59 % (28 Feb 2026)
N EUR LU1612360716 Accumulating Retail 30 Mayo 2017 0,40 % 0,63 % (28 Feb 2026)

Sujeto a cambios, sin previo aviso, sólo el prospecto actual o documento comparable del fondo es legalmente vinculante.

* La TER incluye, en su caso, la comisión de rendimiento

Todos los datos al 31 Mayo 2026 (a menos que se indique lo contrario)

Calidad Crediticia

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Factsheet Abr 2026
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Factsheet Feb 2026
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Factsheet Dic 2024
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Monthly Commentary Abr 2026
Monthly Commentary Mar 2026
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Documento de información clave (DIC) Mayo 2026
Legal Documents
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Articles of Association Abr 2016
Merger exchange ratios Mar 2024
Merger plan Ene 2024
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Notification to Investors Nov 2025
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Notification to Investors Abr 2025
Notification to Investors Dic 2024
Notification to Investors Oct 2024
Notification to Investors Sep 2024
Notification to Investors Jun 2024
Notification to Investors Mayo 2023
Notification to Investors Nov 2022
Notification to Investors Ene 2022
Notification to Investors Sep 2021
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Periodic Disclosure Ago 2025
Pre-contractual Disclosure Ene 2026
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Sustainability Related Disclosures Ene 2026
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Financial Reports
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Annual Distribution Nov 2024
Annual Report Ago 2025
Distribution Dates Ene 2026
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Quarterly Distribution Dic 2025
Quarterly Distribution Sep 2025
Quarterly Distribution Jun 2025
Quarterly Distribution Mar 2025
Quarterly Distribution Dic 2024
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Quarterly Distribution Jun 2024
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Semi Annual Distribution Abr 2026
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Semi Annual Distribution Abr 2024
Semi Annual Distribution Abr 2023
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Holiday Calendar 2026 Ene 2026
List of Active Retail Share Classes Ene 2025
Policies
Sanctioned Countries Oct 2022
Shareclass Naming Convention Ene 2026

RIESGOS

Sujeto a cambios, sin previo aviso, sólo el prospecto actual o documento comparable del fondo es legalmente vinculante.

  • Participación limitada en el potencial de títulos individuales

  • No puede garantizarse el éxito del análisis de títulos individuales, ni de la gestión activa.

  • No puede garantizarse que el inversor recuperará el capital invertido

  • Los derivados implican riesgos relativos a las fluctuaciones de la liquidez, el apalancamiento y el crédito, la iliquidez y la volatilidad.

  • Los tipos de interés pueden variar, los bonos pierden precios cuando los tipos suben

  • El universo de inversión puede incluir inversiones en países donde los mercados de capitales locales no sean calificados como mercados de capitales reconocidos.

  • Las inversiones en divisas extranjeras están sujetas a fluctuaciones cambiarias

  • Las inversiones del subfondo pueden estar sujetas a riesgos relacionados con la sostenibilidad. Los riesgos de sostenibilidad a los que puede estar sujeto el subfondo probablemente tendrán un impacto irrelevante sobre el valor de las inversiones del subfondo a medio y largo plazo, dada la naturaleza atenuante del enfoque ESG del subfondo.
  • El rendimiento del subfondo puede verse afectado de manera positiva o negativa por su estrategia de sostenibilidad.
  • La capacidad de cumplir objetivos sociales o medioambientales puede verse afectada por datos incompletos o inexactos obtenidos de proveedores externos.
  • En vontobel.com/SFDR encontrará información sobre cómo se cumplen los objetivos de inversión sostenible y cómo se gestionan los riesgos de sostenibilidad en este subfondo.

Ni el subfondo, ni la sociedad gestora, ni el gestor de inversiones ofrecen garantías, expresas o implícitas, en relación con la imparcialidad, la corrección, la exactitud, la sensatez o la integridad de una evaluación de un estudio ESG ni con la adecuada ejecución de la estrategia ESG.

CUALQUIER ÍNDICE O DATO DE SOPORTE MENCIONADO EN ESTE DOCUMENTO ES PROPIEDAD INTELECTUAL (INCLUIDAS LAS MARCAS REGISTRADAS) DEL LICENCIANTE PERTINENTE. CUALQUIER PRODUCTO BASADO EN UN ÍNDICE NO ESTÁ EN MODO ALGUNO PATROCINADO, RESPALDADO, VENDIDO O PROMOVIDO POR EL LICENCIANTE CORRESPONDIENTE Y NO TENDRÁ NINGUNA RESPONSABILIDAD AL RESPECTO. Consulte vontobel.com/terms-of-licenses para más detalles

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